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Las ESRS son obligatorias bajo la CSRD desde enero de 2025 para empresas cotizadas, entidades de crédito y seguros con más de 250 empleados.
A diferencia de los marcos voluntarios (GRI, SASB), las ESRS son de aplicación mandatoria en la UE y requieren un aseguramiento limitado (no opinión de auditoría plena).
El contenido ESRS debe divulgarse junto con la información financiera auditada en una memoria única integrada.
La evaluación de doble materialidad es el paso previo obligatorio para aplicar las ESRS correctamente.

Cómo funcionan

Las ESRS dividenden la información de sostenibilidad en dos dimensiones: la perspectiva de «materialidad financiera» (cómo los riesgos de sostenibilidad afectan al negocio y las finanzas) y la perspectiva de «impacto» (cómo el negocio afecta a las personas y al medio ambiente). Esta estructura de doble materialidad requiere que una empresa primero identifique cuáles de los temas posibles de las ESRS le son relevantes, basándose en este análisis de riesgos e impactos.
Las ESRS comprenden dos normas generales (ESRS 1 y ESRS 2) y 10 normas específicas por tema: cuatro temas ambientales (cambio climático, contaminación, agua y economía circular), cuatro temas sociales (igualdad, condiciones laborales, bienestar comunitario, y derechos del consumidor) y dos de gobernanza (conducta empresarial y estructura de la dirección).
El documento de información de sostenibilidad de una empresa debe cumplir con la estructura establecida en las ESRS 1 y ESRS 2, que definen la política de gobernanza de sostenibilidad, el proceso de identificación de materialidad, y los requisitos de divulgación transversales. A partir de ahí, la empresa selecciona cuáles de las 10 normas específicas aplican a su modelo de negocio y contexto operacional.
A diferencia de un informe de auditoría tradicional (que expresa opinión sobre afirmaciones de cifras contables), una firma de auditoría o proveedor de aseguramiento acreditado por la UE emite una opinión de aseguramiento limitado sobre si la información ESRS se ha preparado de conformidad con las ESRS. La opinión limitada expresa que, basada en el trabajo efectuado, no se ha llamado la atención del asegurador sobre hechos que sugieran que la información ESRS no se ha preparado materialmente de acuerdo con las ESRS.

Ejemplo práctico: Industrias Químicas Ibéricas S.L.

Cliente: Fabricante químico español, sede en Tarragona, volumen de negocio 180 millones de euros, cotizada en Bolsa de Madrid, empleados 850.
Paso 1: Identificación de materialidad doble
El equipo auditor comienza solicitando a la dirección el análisis de doble materialidad completado. En el caso de Industrias Químicas Ibéricas, los temas identificados como materiales desde la perspectiva de riesgo financiero incluyen: gestión de residuos peligrosos (afecta a costes de conformidad y sanciones regulatorias), cambio climático (afecta a disponibilidad de agua en la región, determinante para los procesos de enfriamiento), y prácticas laborales en la cadena de suministro (riesgo reputacional y de interrupción).
Nota de documentación: Se verifica que el análisis de doble materialidad identifica al menos 5 temas que permitan aplicar las ESRS 1 y ESRS 2 más un mínimo de 3 normas específicas temáticas. El análisis debe documentarse en el expediente con la metodología aplicada, las partes consultadas internas/externas, y la fecha de aprobación por órganos de gobierno.
Paso 2: Mapeo de requisitos ESRS a políticas y procesos existentes
Con los temas materiales identificados, el asegurador mapea cuáles de las normas específicas aplicarán: en este caso, ESRS E1 (cambio climático), ESRS E3 (agua), ESRS S1 (igualdad y prácticas laborales), y ESRS G1 (conducta empresarial ética).
Para cada norma temática aplicable, la dirección debe:
Nota de documentación: El asegurador verifica que para cada tema material existe política aprobada, objetivos cuantificables, y un propietario de datos designado. El expediente debe incluir el resumen de políticas, la aprobación de la junta de consejeros con fecha, y una matriz de responsabilidades.
Paso 3: Validación de datos de sostenibilidad y sistemas de recopilación
A diferencia de una auditoría financiera, la auditoría de sostenibilidad ESRS requiere validar que los sistemas que recopilan datos de sostenibilidad funcionan correctamente. En el caso de Industrias Químicas Ibéricas:
Nota de documentación: El expediente debe incluir la descripción de los sistemas de recopilación, las pruebas de control ejecutadas, los errores identificados (si los hay), las correcciones aplicadas, y la evaluación de si el sistema produce datos fiables. Se documentan tanto las pruebas de diseño como las pruebas de funcionamiento, exactamente como en una auditoría ISA.
Paso 4: Evaluación de puntos de corte de materialidad cuantitativa
Las ESRS no definen un «valor de materialidad» en el sentido de la auditoría financiera tradicional. Sin embargo, sí exigen que la empresa justifique por qué incluye o excluye información sobre temas potenciales.
Industrias Químicas Ibéricas debe divulgar emisiones de alcance 3 (cadena de suministro). El asegurador verifica:
Nota de documentación: Se documentan los cálculos de emisiones de alcance 3, la metodología usada (con referencias a documentos fuente), el margen de error reconocido por la empresa, y la justificación de por qué el tema sigue siendo material. Si la empresa optó por no divulgar alcance 3, se documenta esa decisión y su justificación en el expediente.
Paso 5: Verificación de cumplimiento de requisitos de divulgación
Para cada tema material bajo cada norma ESRS, la dirección debe divulgar:
El asegurador verifica que cada requisito de divulgación de la ESRS ha sido cubierto en la memoria de sostenibilidad. En el caso de Industrias Químicas Ibéricas, se ejecuta una lista de verificación ESRS fila a fila: ESRS E1.1 (política de cambio climático), ESRS E1.2 (objetivos y metas), ESRS E1.3 (datos de emisiones de alcance 1 y 2), ESRS E1.4 (emisiones de alcance 3), etc.
Nota de documentación: El expediente incluye una matriz de alcance de divulgaciones: columna izquierda = requisito ESRS (número exacto de apartado), columna central = dónde se divulga en la memoria, columna derecha = referencia a evidencia o cálculo de apoyo. Cualquier requisito omitido se documenta con la justificación de por qué no aplica.
Paso 6: Conclusión de aseguramiento
Tras completar los pasos anteriores, el asegurador redacta la opinión de aseguramiento limitado. En el caso de Industrias Químicas Ibéricas, si no se han identificado inconsistencias materiales, la conclusión sería:
«Basándonos en nuestro trabajo de aseguramiento limitado, no se ha llamado nuestra atención sobre hechos que sugieran que la información de sostenibilidad de Industrias Químicas Ibéricas, incluida en la memoria integrada de 2024, no ha sido preparada materialmente de conformidad con las Normas Europeas de Presentación de Informes de Sostenibilidad.»
Si se identifica un defecto material (por ejemplo, la empresa omitió un tema que debería haber sido material según su análisis, u omitió un requisito de divulgación obligatorio), el asegurador lo comunica a la dirección y solicita corrección antes de finalizar el informe. Si la dirección no corrige, el asegurador emite una opinión con salvedades o una denegación de opinión.

Establecer una política de sostenibilidad documentada para ese tema
Definir objetivos y métricas de desempeño
Implantar sistemas de control que recopilen datos a lo largo del año
Documentar la cadena de custodia de datos de sostenibilidad de la misma manera que se documenta la información financiera
Se verifica que la herramienta de gestión ambiental (software que registra emisiones, residuos y consumo de agua en cada planta) está integrada con los sistemas de control operacional y financiero.
Se testean 5 registros de emisiones mensuales (enero, marzo, junio, septiembre, noviembre) para verificar que los datos derivados del ERP coinciden con los datos reportados.
Se ejecuta una prueba de conformidad: se selecciona una planta al azar y se verifica que la lectura del medidor de CO₂ registrada en junio coincide con la divulgación de la norma.
¿Ha estimado la empresa sus emisiones de alcance 3?
¿Ha usado una metodología reconocida (Protocolo de Gases de Efecto Invernadero, estándares sectoriales)?
¿Ha cuantificado el margen de error de esa estimación?
Si las emisiones estimadas de alcance 3 representan menos del 5% del total de alcance 1 + 2, ¿ha documentado la empresa por qué sigue siendo material divulgarlas?
Una descripción del tema y por qué es material (responde a: ¿cómo afecta esto al negocio?)
Las políticas y controles relacionados
Los objetivos y avances medibles
Los datos de desempeño del año (con frecuencia, datos mensuales o trimestrales)
Desgloses por geografía o línea de negocio si la ESRS lo requiere

Qué revisores y profesionales confunden

Aseguramiento limitado vs opinión de auditoría: Un error frecuente es tratar la opinión ESRS como si fuera una opinión de auditoría plena sobre la fiabilidad de los datos. La CSRD requiere aseguramiento limitado (no una opinión completa). El asegurador no ofrece garantía de ausencia de errores materiales, solo que nada le ha llamado la atención que sugiera deficiencias materiales. Los profesionales suelen malinterpretar el alcance limitado como un nivel de confianza más bajo cuando en realidad refleja un nivel de esfuerzo diferente.
Doble materialidad omitida en el análisis inicial: Varios asuradores han cometido el error de ejecutar solo el análisis de «materialidad financiera» (riesgos para el negocio) y olvidar la dimensión de «impacto» (cómo el negocio afecta a personas y medio ambiente). Las ESRS exigen ambas perspectivas. La omisión de una dimensión es causa de una opinión con salvedades. El análisis de doble materialidad debe ser iterativo y documentarse explícitamente en expediente antes de ejecutar las pruebas de aseguramiento.
Confusión entre ESRS 1/2 y normas temáticas: Los profesionales a veces aplican las ESRS 1 y 2 como si fueran completas, cuando en realidad son solo la estructura transversal. Las 10 normas temáticas específicas contienen los requisitos de divulgación detallados. Una empresa no puede divulgar solo bajo ESRS 1/2; debe mapear también bajo las normas temáticas que sean materiales para ella.
No documentar la cadena de custodia de datos de sostenibilidad: A diferencia de los datos contables (donde existe un rastro contable desde el comprobante hasta el mayor), los datos de sostenibilidad a menudo provienen de sistemas operacionales varios (medidores ambientales, sistemas de recursos humanos, bases de datos de proveedores). El asegurador debe documentar cómo fluyen los datos desde su origen hasta la divulgación en la memoria, similar a como se documentaría un proceso en una auditoría ISA. Sin este rastro documentado, el asegurador no puede justificar por qué los datos son fiables.

ESRS vs. GRI: Cuándo se aplica cada una

| Aspecto | ESRS | GRI |
|---|---|---|
| Aplicabilidad geográfica | Obligatoria en la UE desde 2025 para empresas cotizadas, entidades de crédito/seguros con >250 empleados | Voluntaria a nivel mundial; opción de empresas que desean divulgar sostenibilidad |
| Mandato | Requerida por ley (CSRD); las empresas obligadas no pueden optar por no divulgar | Autodeclarada; la empresa elige si divulga y bajo qué estándares |
| Doble materialidad | Exigida; dimensión de riesgo financiero + dimensión de impacto sobre personas y medio ambiente | Materialidad unidireccional; solo perspectiva de impacto de la empresa sobre el mundo |
| Aseguramiento | Obligatorio aseguramiento limitado por tercero independiente acreditado por la UE | Aseguramiento voluntario; no requerido por los estándares GRI |
| Estructura de divulgación | 10 normas temáticas específicas más ESRS 1/2 transversales; requisitos de divulgación detallados por tema | 100+ indicadores modulares; la empresa selecciona cuáles divulgar según su contexto |
| Interoperabilidad con reportes financieros | Integrada en la memoria única financiero-sostenible de la CSRD | Generalmente como informe separado, aunque la empresa puede integrarla |
Una empresa cotizada española con más de 250 empleados obligada por la CSRD debe divulgar bajo ESRS. Si además desea ajustarse con marcos globales (GRI, SASB), puede hacerlo como complemento, pero ESRS es el mandato legal primario en la UE.

Comparación con CSRD: Relación y diferencias

La CSRD es la directiva legal europea que impone el requerimiento de divulgación de sostenibilidad. Las ESRS son los estándares técnicos que especifican cómo cumplir con la CSRD. Una no existe sin la otra: la CSRD define quién debe divulgar y cuándo, y las ESRS definen qué información y cómo presentarla.
La CSRD establece la obligación y el calendario de cumplimiento (2025 para grandes empresas). Las ESRS proporcionan los 10 estándares temáticos que detallan cada requisito de divulgación.

Términos relacionados

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Doble materialidad: el proceso de análisis que precede a la aplicación de las ESRS; identifica qué temas son materiales desde la perspectiva financiera y de impacto.
CSRD: la directiva legal de la UE que requiere la divulgación de sostenibilidad bajo ESRS.
Aseguramiento limitado: el nivel de opinión requerido para la información ESRS (más bajo que una auditoría de opinión completa).
GRI: marco voluntario global de informes de sostenibilidad; a menudo usado como complemento a las ESRS en empresas multinacionales.
SASB: estándares de sostenibilidad específicos por industria de EEUU; a menudo usados en paralelo a las ESRS por empresas con presencia estadounidense.
Análisis de materialidad: proceso genérico de identificación de temas significativos; las ESRS lo especifican como doble materialidad.