خلفية الشركة: شركة النهضة التجارية ذ.م.م. (دولة الإمارات) تمتلك 30% من أسهم شركة التقنيات المبتكرة ذ.م.م. استحوذت على هذه الحصة في يناير 2024 بمبلغ 3 ملايين يورو. القيمة العادلة لحصة 30% في صافي الأصول المحددة كانت 2.
ما ستتعلمه
> ستكون قادراً على:
تطبيق طريقة حقوق الملكية وفقاً للفقرات 28.10-28.15
تحديد متى تبدأ وتتوقف طريقة حقوق الملكية حسب الفقرة 28.17
حساب تسويات التقييم وتوثيقها للمراجعة
التمييز بين معالجة الشركات الزميلة والمشاريع المشتركة
أساسيات طريقة حقوق الملكية
متى تطبق طريقة حقوق الملكية
يحدد معيار المحاسبة الدولي 28.6 أن طريقة حقوق الملكية تطبق على الشركات الزميلة والمشاريع المشتركة. الشركة الزميلة هي منشأة يكون للمستثمر تأثير جوهري عليها وفقاً لمعيار المحاسبة الدولي 28.5. التأثير الجوهري يُفترض عند امتلاك 20% أو أكثر من القوة التصويتية، لكن قد يوجد مع نسب أقل أو قد لا يوجد مع نسب أعلى.
المشروع المشترك وفقاً لمعيار الترتيبات المشتركة (IFRS 11) هو ترتيب مشترك تكون للأطراف الحق فيه في صافي أصول الترتيب. هذا يختلف عن العمليات المشتركة حيث تملك الأطراف حقوقاً في الأصول والتزاماتها.
كيف تعمل طريقة حقوق الملكية
تتطلب الفقرة 28.10 الاعتراف المبدئي بالاستثمار بالتكلفة، ثم تعديله لاحقاً بحصة المستثمر في أرباح أو خسائر الشركة المستثمر فيها. لكن التطبيق أكثر تعقيداً من هذا الوصف البسيط.
عند الاستحواذ، تظهر الفقرة 28.32 أن أي زيادة في التكلفة عن حصة المستثمر في القيمة العادلة الصافية للأصول والالتزامات المحددة تشكل شهرة. هذه الشهرة لا تُعرض منفصلة بل تبقى ضمن القيمة الدفترية للاستثمار. لا تُطفأ، لكن تُختبر للانخفاض كجزء من إجمالي الاستثمار.
المثال العملي: شركة النهضة التجارية ذ.م.م.
خلفية الشركة: شركة النهضة التجارية ذ.م.م. (دولة الإمارات) تمتلك 30% من أسهم شركة التقنيات المبتكرة ذ.م.م. استحوذت على هذه الحصة في يناير 2024 بمبلغ 3 ملايين يورو. القيمة العادلة لحصة 30% في صافي الأصول المحددة كانت 2.4 مليون يورو.
الخطوة 1. حساب الشهرة الضمنية
توثيق: "الشهرة الضمنية 600 ألف يورو محتسبة وفقاً للفقرة 28.32، تبقى ضمن القيمة الدفترية ولا تُطفأ."
الخطوة 2. تطبيق طريقة حقوق الملكية خلال العام
شركة التقنيات المبتكرة حققت ربحاً صافياً قدره 800,000 يورو لعام 2024. وزعت أرباحاً نقدية بقيمة 300,000 يورو.
توثيق: "الاستثمار معدّل بحصة 30% في نتائج الشركة المستثمر فيها وفقاً للفقرة 28.10."
الخطوة 3. القيمة الدفترية في نهاية العام
توثيق: "القيمة الدفترية النهائية 3.15 مليون يورو تعكس الاستثمار المبدئي مضافاً إليه حصة في الأرباح المحتجزة."
الخلاصة: رغم أن شركة التقنيات المبتكرة حققت ربحاً إجمالياً، القيمة الدفترية في دفاتر النهضة التجارية زادت بمقدار أقل بسبب توزيعات الأرباح. هذا يوضح كيف تعكس طريقة حقوق الملكية التغيرات في صافي أصول الشركة المستثمر فيها، وليس مجرد أرباحها.
- التكلفة: 3,000,000 يورو
- حصة في القيمة العادلة الصافية (30% × 8,000,000): 2,400,000 يورو
- شهرة ضمنية: 600,000 يورو
- حصة النهضة التجارية في الربح (30% × 800,000): 240,000 يورو
- حصة في الأرباح الموزعة (30% × 300,000): 90,000 يورو
- صافي الزيادة في القيمة الدفترية: 150,000 يورو
- القيمة المبدئية: 3,000,000 يورو
- حصة في الأرباح: +240,000 يورو
- حصة في الأرباح الموزعة: -90,000 يورو
- القيمة الدفترية النهائية: 3,150,000 يورو
قائمة مراجعة عملية
- تأكد من وجود التأثير الجوهري: راجع نسبة الملكية، التمثيل في مجلس الإدارة، المعاملات الجوهرية، وتبادل الموظفين الإداريين وفقاً للفقرة 28.7.
- احسب الشهرة الضمنية عند الاستحواذ: الفرق بين التكلفة وحصة في القيمة العادلة للصافي المحدد يبقى ضمن القيمة الدفترية طوال فترة الاستثمار (الفقرة 28.32).
- وثّق التسويات الدورية: حصة في الأرباح تزيد القيمة الدفترية، حصة في الخسائر والتوزيعات تنقصها. كل تعديل يحتاج مرجعاً للفقرة 28.10.
- اختبر الانخفاض سنوياً: الاستثمار بطريقة حقوق الملكية يخضع لمعيار الانخفاض IAS 36. القيمة القابلة للاسترداد تقارن بالقيمة الدفترية الإجمالية شاملة الشهرة.
- راقب مؤشرات التوقف: عندما تنخفض الحصة دون 20% أو يفقد التأثير الجوهري، تتوقف طريقة حقوق الملكية وفقاً للفقرة 28.17.
- الأهم: تذكر أن طريقة حقوق الملكية تعكس حصة في صافي الأصول، ليس مجرد الأرباح. الفرق بينهما يظهر في التوزيعات وإعادة التقييم.
الأخطاء الشائعة
- عدم احتساب التسويات في تواريخ مختلفة للقوائم المالية: إذا كانت السنة المالية للشركة المستثمر فيها تنتهي في تاريخ مختلف، تتطلب الفقرة 28.34 تسويات للأحداث الجوهرية في الفترة الفاصلة.
- خلط معالجة الأرباح الموزعة: توزيعات الأرباح تنقص القيمة الدفترية للاستثمار، لا تُعترف كدخل منفصل. هذا خطأ محاسبي أساسي يغير طبيعة طريقة حقوق الملكية.
- تجاهل اختبار الانخفاض: الاستثمار بطريقة حقوق الملكية وحدة واحدة لأغراض اختبار الانخفاض. لا يمكن فصل الشهرة الضمنية واختبارها منفردة.
المحتوى ذو الصلة
- معيار المحاسبة الدولي 28 - الاستثمارات في الشركات الزميلة والمشاريع المشتركة - دليل شامل للمفاهيم والتطبيق
- حاسبة طريقة حقوق الملكية - أداة حساب القيمة الدفترية والتسويات الدورية
- IFRS 11: كيفية التمييز بين العمليات والمشاريع المشتركة - الفرق بين أنواع الترتيبات المشتركة وأثرها على المحاسبة