ISA 700 (Revised): formazione del giudizio e relazione sul bilancio. Guida completa

Cosa imparerai

• L'ISA 700 (Revised) e il principio cardine sulla relazione di revisione. Governa la formazione del giudizio e prescrive struttura e contenuto della relazione. Tutti gli altri principi di reporting (ISA 701, 705, 706, 710) modificano o integrano la struttura stabilita dall'ISA 700.
• Per formare il giudizio, il revisore deve concludere se sia stata ottenuta ragionevole sicurezza che il bilancio nel suo complesso sia privo di errori significativi e se sia redatto, sotto tutti gli aspetti significativi, in conformita al quadro normativo applicabile.
• La relazione del revisore segue una struttura prescritta: titolo, destinatario, sezione del giudizio, base per il giudizio, continuita aziendale (ISA 570 Revised 2024), aspetti chiave della revisione (entita quotate), responsabilita della direzione, responsabilita del revisore, altri obblighi di comunicazione, firma, data e indirizzo.
• La sezione del giudizio compare per prima nella relazione. Si tratta di una scelta progettuale deliberata per presentare l'informazione piu rilevante agli utilizzatori.

Indice

• Che cos'e l'ISA 700 (Revised)?
• Formazione del giudizio
• Struttura ed elementi della relazione di revisione
• Interazione con gli altri principi di reporting
• L'ISA 700 (Revised) nella vostra giurisdizione
• Esempio pratico
• Errori comuni
• Contenuti correlati

Che cos'e l'ISA 700 (Revised)?

La maggior parte dei team concentra le proprie energie sulla formazione del giudizio corretto. Questa e la parte piu semplice. La domanda a cui l'ISA 700 risponde e diversa: una volta che lo avete formato, come lo esprimete affinche la relazione regga al vaglio delle autorita di vigilanza, soddisfi i requisiti del quadro normativo e comunichi agli utilizzatori cio di cui hanno bisogno? Formulare il giudizio corretto ma sbagliare la relazione e un rilievo che si presenta piu spesso di quanto ci si aspetti.

L'ISA 700 (Revised), intitolato "Formazione del giudizio e relazione sul bilancio", e il principio che porta l'intera revisione alla sua conclusione. Ogni procedura di revisione svolta secondo ogni altro ISA confluisce in questo momento: il revisore valuta le evidenze raccolte ed esprime un giudizio.

Il principio svolge due funzioni. Primo, stabilisce come il revisore forma il giudizio (il processo di valutazione che considera tutto, dalla sufficienza delle evidenze all'appropriatezza dei principi contabili, dall'adeguatezza dell'informativa alla presentazione complessiva). Secondo, prescrive la forma e il contenuto della relazione del revisore, il documento che comunica quel giudizio agli utilizzatori.

Formazione del giudizio

Il processo di valutazione per la formazione del giudizio

L'ISA 700.10-15 richiede al revisore di valutare, prima di formare il giudizio, diversi aspetti. Il revisore considera se siano stati ottenuti elementi probativi sufficienti e appropriati per supportare il giudizio (ISA 330), e se gli errori non corretti siano significativi, singolarmente o nel complesso (ISA 450).

Il revisore valuta se i principi contabili siano appropriati per le circostanze dell'entita e coerenti con il quadro normativo applicabile, se le stime contabili siano ragionevoli, e se le informazioni siano pertinenti, attendibili, comparabili e comprensibili.

Il revisore valuta anche se il bilancio fornisca un'informativa adeguata per consentire agli utilizzatori di comprendere l'effetto delle operazioni, degli eventi e delle condizioni significativi, e se sia adottata una terminologia appropriata, incluso il titolo del bilancio.

Per i framework di fair presentation, il revisore considera se il bilancio raggiunga una rappresentazione veritiera e corretta, il che puo, in circostanze rare, richiedere al revisore di concludere che siano necessarie deroghe al quadro normativo.

Giudizio senza modifica e giudizio con modifica secondo l'ISA 700

Se il revisore conclude che il bilancio e redatto, sotto tutti gli aspetti significativi, in conformita al quadro normativo applicabile, esprime un giudizio senza modifica. In caso contrario, modifica il giudizio secondo l'ISA 705 (Revised).

Struttura ed elementi della relazione di revisione

La relazione secondo l'ISA 700 (Revised) segue questa struttura:

Titolo: deve includere "indipendente" (es. "Relazione del revisore indipendente").

Destinatario: secondo quanto richiesto dalle circostanze (tipicamente gli azionisti o i soci).

Giudizio: il giudizio stesso, l'identificazione dell'entita, il bilancio sottoposto a revisione, il quadro normativo e il periodo.

Base per il giudizio: dichiarazione che la revisione e stata condotta secondo gli ISA, riferimento ai requisiti etici e all'indipendenza, conferma che gli elementi probativi ottenuti sono sufficienti e appropriati.

Incertezza significativa sulla continuita aziendale: quando applicabile (ISA 570).

Aspetti chiave della revisione: per le entita quotate e quando richiesto o deciso (ISA 701).

Responsabilita della direzione: descrizione delle responsabilita della direzione per la redazione del bilancio e per il controllo interno.

Responsabilita del revisore: descrizione degli obiettivi del revisore, della ragionevole sicurezza, della significativita e degli aspetti chiave di una revisione secondo gli ISA.

Altri obblighi di comunicazione: quando il revisore ha ulteriori obblighi di reporting (es. ai sensi di legge o regolamento).

Firma: nome del partner responsabile dell'incarico (per le entita quotate) e/o dello studio.

Data: non anteriore alla data in cui il revisore ha ottenuto elementi probativi sufficienti e appropriati.

Indirizzo: luogo in cui il revisore esercita la professione.

Fair presentation vs. compliance framework secondo l'ISA 700

La formulazione del giudizio differisce:

Framework di fair presentation (es. IFRS): "A nostro giudizio, il bilancio rappresenta in modo veritiero e corretto, sotto tutti gli aspetti significativi, ... in conformita agli International Financial Reporting Standards." Alcune giurisdizioni usano "give a true and fair view". Entrambe le formulazioni sono equivalenti secondo l'ISA 700.

Framework di compliance (es. determinati quadri normativi legali): "A nostro giudizio, il bilancio e redatto, sotto tutti gli aspetti significativi, in conformita a [Framework]."

La sezione del giudizio compare per prima per scelta progettuale

Prima delle riforme del 2016 sulla relazione, il giudizio veniva collocato alla fine, dopo un lungo testo standardizzato su ambito e responsabilita. L'ISA 700 (Revised) posiziona deliberatamente la sezione del giudizio per prima, subito dopo il destinatario. Si tratta di una decisione progettuale orientata all'utilizzatore. Il giudizio e cio di cui i lettori hanno maggiormente bisogno e non dovrebbe richiedere di scorrere paragrafi di testo standard. Nella redazione o revisione delle relazioni, assicuratevi che il giudizio sia prominente e che il lettore lo raggiunga immediatamente.

Interazione con gli altri principi di reporting

L'ISA 700 (Revised) e la base; gli altri principi la modificano o la integrano:

L'ISA 701 aggiunge una sezione sugli aspetti chiave della revisione (obbligatoria per le entita quotate), collocata dopo la base per il giudizio e l'eventuale sezione sull'incertezza significativa relativa alla continuita aziendale.

L'ISA 705 (Revised) modifica la sezione del giudizio quando il revisore esprime un giudizio con rilievi, un giudizio negativo o una dichiarazione di impossibilita di esprimere un giudizio. Cambia l'intestazione in "Giudizio con rilievi", "Giudizio negativo" o "Dichiarazione di impossibilita di esprimere un giudizio" e aggiunge una sezione "Base per il..." che spiega il motivo.

L'ISA 706 (Revised) aggiunge paragrafi di richiamo di informativa o di altri aspetti per richiamare l'attenzione su questioni che non modificano il giudizio ma sono rilevanti per la comprensione degli utilizzatori.

L'ISA 570 (Revised) aggiunge una sezione "Incertezza significativa relativa alla continuita aziendale" quando applicabile, o (nella revisione 2024) una sezione "Continuita aziendale" in tutte le relazioni.

L'ISA 710 influenza il modo in cui il giudizio fa riferimento alle informazioni comparative dell'esercizio precedente e come la relazione gestisce i revisori precedenti.

L'ISA 720 (Revised) aggiunge una sezione sulle altre informazioni (relazione annuale) e sulle responsabilita del revisore al riguardo.

L'ISA 700 (Revised) nella vostra giurisdizione

Paesi Bassi. Il COS 700 segue l'ISA 700 (Revised) con requisiti aggiuntivi olandesi. La controleverklaring (relazione del revisore) deve includere elementi specifici richiesti dalla legge olandese, tra cui la relazione sul management report (bestuursverslag) ai sensi del Libro 2, Titolo 9, del Codice Civile olandese. Per le OOB (organizzazioni di interesse pubblico), la divulgazione dei KAM e obbligatoria. L'NBA ha emesso indicazioni sulla struttura specifica della relazione olandese.

Germania. L'IDW PS 400 adatta l'ISA 700 (Revised). Il Bestaetigungsvermerk tedesco segue la struttura dell'ISA 700 ma include elementi aggiuntivi richiesti dal HGB par. 322, tra cui la relazione sul Lagebericht (relazione sulla gestione) e, per le PIE, il Pruefungsbericht (relazione di revisione estesa). Il revisore deve esprimere un giudizio sulla coerenza della relazione sulla gestione con il bilancio.

Regno Unito. L'ISA (UK) 700 estende significativamente il principio internazionale. Le relazioni del revisore nel Regno Unito includono conclusioni esplicite sulla continuita aziendale, una dichiarazione sulle responsabilita degli amministratori, la relazione sulla strategic report e sulla directors' report, e (per le PIE) la conferma che il giudizio e coerente con la relazione aggiuntiva al comitato per il controllo interno. La relazione nel Regno Unito e considerevolmente piu lunga e dettagliata rispetto al modello internazionale.

Francia. La NEP 700 implementa l'ISA 700 (Revised) nel quadro normativo francese. Il rapport du commissaire aux comptes include il giudizio (certification), una justification des appreciations (giustificazione delle valutazioni, simile ai KAM ma precedente all'ISA 701 e richiesta per tutte le entita, non solo quelle quotate), e verifiche specifiche richieste dalla legge (es. rispetto del principio di parita tra gli azionisti, correttezza delle informazioni nella relazione sulla gestione).

Esempio pratico: Tecnologie Adriatiche S.p.A.

Contesto: Tecnologie Adriatiche S.p.A., societa manifatturiera con sede a Rimini, ricavi 2024 pari a EUR 75 milioni, 180 dipendenti. Revisione del bilancio chiuso al 31 dicembre 2024 redatto secondo gli OIC.

Passo 1: Formazione del giudizio

Il revisore valuta le evidenze raccolte durante la revisione. Significativita definita a EUR 750.000 (1% dei ricavi). Errori non corretti identificati: EUR 85.000. Errori corretti durante la revisione: EUR 320.000.

Nota di documentazione: Memorandum di conclusione. "Errori aggregati non corretti (EUR 85.000) risultano inferiori alla significativita (EUR 750.000). Nessun errore qualitativo significativo identificato."

Passo 2: Valutazione per area ISA 700.13

Conformita al framework (OIC): Il bilancio applica correttamente i principi OIC. Le immobilizzazioni materiali seguono il criterio del costo storico (OIC 16). I ricavi sono rilevati secondo l'OIC 23.

Nota di documentazione: Checklist di conformita OIC completata. Tutti i principi applicabili rispettati. Informativa completa secondo l'OIC 1.

Stime contabili: Il fondo svalutazione crediti (EUR 1,2 milioni) e supportato da analisi dettagliata per anzianita del credito. Le immobilizzazioni non mostrano indicatori di impairment.

Nota di documentazione: ISA 540. Tutte le stime contabili testate. Fondo crediti validato mediante confronto con dati storici di incasso degli ultimi 3 anni.

Passo 3: Redazione della relazione

La relazione segue l'ordine dell'ISA 700.20:

• Titolo: "Relazione del revisore indipendente"
• Destinatario: "All'Assemblea degli Azionisti di Tecnologie Adriatiche S.p.A."
• Giudizio senza modifica sul bilancio
• Base per il giudizio con riferimento agli ISA
• Responsabilita della direzione (incluso controllo interno e continuita aziendale)
• Responsabilita del revisore

Nota di documentazione: Template relazione ISA 700 applicato. Tutti gli elementi obbligatori inclusi nell'ordine prescritto.

Il risultato e una relazione che soddisfa integralmente l'ISA 700, supportata da documentazione che dimostra il processo di formazione del giudizio.

Errori comuni

• Ordine degli elementi alterato. L'analisi delle relazioni depositate mostra che una percentuale significativa non rispetta la sequenza ISA 700.20, posizionando le responsabilita prima del giudizio o omettendo la sezione "Base per il giudizio".
• Linguaggio del giudizio generico. Impiegare formule come "il bilancio e conforme ai principi contabili" invece del linguaggio specifico richiesto dall'ISA 700.25 per il framework applicabile (OIC o IFRS). La formulazione corretta e "rappresenta in modo veritiero e corretto" per i framework di fair presentation.
• Documentazione insufficiente della formazione del giudizio. Il fascicolo contiene carte di lavoro dettagliate ma manca il collegamento esplicito tra evidenze raccolte e giudizio espresso, richiesto dall'ISA 700.10. I team di ispezione si aspettano un memorandum di conclusione che valuti le tre aree dell'ISA 700.13.

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• Calcolatore di significativita ISA 320 - Per calcolare la significativita complessiva e operativa necessaria nella valutazione degli errori per la formazione del giudizio.
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